Aarsrapport 2019 - Flipbook - Side 31
29
ner måles til en skønnet dagsværdi ved hjælp af aner-
Ansvarlig lånekapital
kendte værdiansættelsesmetoder, jf. ovenfor. Dagsvær-
Ansvarlig lånekapital omfatter overskudskapital og anden
dien af udtrukne obligationer måles til nutidsværdi.
ansvarlig lånekapital og er risikovillig kapital stillet til rådighed af medlemmerne. Overskudskapital består af særlige
Obligationer, der er solgt og købt tilbage på termin (ægte
bonushensættelser type B, som forrentes som egenkapita-
salgs- og tilbagekøbsforretninger), indgår i beholdningen af
len, mens anden ansvarlig lånekapital består af særlig bo-
obligationer. Dagsværdien heraf ultimo regnskabsåret
nushensættelser type A, som forrentes på markedsvilkår.
fremgår af regnskabets note 18 om afgivne sikkerheder.
Den ansvarlige lånekapital indgår i kapitalgrundlaget til
dækning af solvenskapitalkravet.
Børsnoterede og unoterede afledte finansielle instrumenter
måles til dagsværdi på balancedagen. Dagsværdien fast-
Hensættelser til forsikrings- og investeringskontrakter
sættes til mid-market kurser på balancedagen. Positive
Præmiehensættelser
dagsværdier indregnes i balancen under øvrige finansielle
Vedrører syge- og ulykkesforsikringer og dækker nutids-
investeringsaktiver, og negative værdier indregnes i balan-
værdien af forventede fremtidige betalinger vedrørende er-
cen under anden gæld. Værdireguleringer indregnes i re-
statninger og omkostninger til forsikringsbegivenheder,
sultatopgørelsen under kursreguleringer. En oversigt over
som må forventes at finde sted efter regnskabsårets udløb.
de afledte finansielle instrumenter med tilhørende dagsværdier fremgår af regnskabets note 22.
Livsforsikringshensættelser til gennemsnitsrente
Livsforsikringshensættelserne til gennemsnitsrente opgø-
Oplysninger om kurser mv., der fremkommer efter regn-
res til markedsværdi på basis af det til Finanstilsynet an-
skabsafslutningen, vil alene blive medtaget, såfremt disse
meldte tekniske grundlag. Hensættelser beregnes som nu-
er væsentlige for vurderingen af årsregnskabet.
tidsværdien af de forventede fremtidige betalinger til de
igangværende forsikringskontrakter, baseret på en diskon-
Investeringsaktiver tilknyttet markedsrenteprodukter
teringsrentekurve samt forudsætninger om forsikringsrisici
Investeringsaktiver tilknyttet markedsrenteprodukter indreg-
(dødelighed og invaliditet mv.) og omkostninger fastsat ud
nes og måles efter samme principper som for investerings-
fra bedste skøn. Som diskonteringsrente anvendes den
aktiver i øvrigt, jf. ovenfor.
rentekurve, som er defineret i regnskabsbekendtgørelsen.
Industriens Pension anvender EIOPA’s rentekurve uden
Tilgodehavender
volatilitetstilpasning.
Tilgodehavender måles til amortiseret kostpris, hvilket normalt svarer til pålydende værdi. Der foretages fradrag af
Der er ved opgørelsen af livsforsikringshensættelserne til-
eventuel nedskrivning til imødegåelse af tab.
lagt en risikomargen, som er det beløb, som må forventes
at skulle betales til en køber af livsforsikringerne, for at
Udskudte skatteaktiver
denne vil påtage sig risikoen for, at omkostninger ved at af-
Negativ pensionsafkastskat beregnet af et negativt, kollek-
vikle bestanden afviger fra den opgjorte nutidsværdi af de
tivt skattegrundlag (pensionsafkastskat på institutniveau)
forventede betalingsstrømme.
indregnes som et aktiv i balancen til modregning i efterfølgende års positive pensionsafkastskat i det omfang, det er
I hensættelserne indgår et skønnet beløb til dækning af
sandsynligt, at modregning kan udnyttes i kommende år. I
ydelser på forsikringsbegivenheder, som er indtruffet i
disse overvejelser indgår det forhold, at skatteaktiver, der
regnskabsåret, men som ikke var anmeldt ved regnskabs-
ikke er udnyttet ved modregning i positiv pensionsafkast-
årets udløb.
skat i de første 5 kalenderår efter skatteaktivets etablering,
under visse betingelser vil blive udbetalt til selskabet fra
Livsforsikringshensættelserne opdeles (i noterne) i garan-
Skattestyrelsen. Under skatteaktiver indregnes desuden
terede ydelser og i individuelle og kollektive bonuspotentia-
en negativ, individuel pensionsafkastskat, som i år med
ler.
negativ rentetilskrivning til markedsrenteordningen, regnskabsmæssigt indregnes i livsforsikringshensættelserne til
Garanterede ydelser omfatter forpligtelser til at betale de
udligning i kommende års positive rentetilskrivning.
ydelser, der er tilknyttet pensionsordningen. Garanterede
ydelser beregnes som nutidsværdien af de forventede
fremtidige ydelser samt nutidsværdien af de forventede